Calcolatore interesse composto e PAC

Come si calcola l’interesse composto

Con l’interesse composto gli interessi maturati vengono aggiunti al capitale e, dal periodo successivo, producono a loro volta interessi. Per un capitale investito una sola volta la formula è:

Valore finale = C × (1 + r/m)^{m × n}

dove C è il capitale iniziale, r il rendimento annuo ipotizzato, m il numero di capitalizzazioni all’anno (1 annuale, 4 trimestrale, 12 mensile) e n il numero di anni. Ad esempio, 10.000 € al 5% annuo con capitalizzazione annuale per 10 anni diventano 16.289 €.

Per versamenti periodici costanti (un PAC) con capitalizzazione mensile e versamento a fine mese si usa la formula della rendita:

Valore finale = V × [(1 + i)^N − 1] / i

con V il versamento, i il tasso del periodo (r/12) e N il numero di versamenti. Il calcolatore simula mese per mese, così può combinare frequenze di versamento e di capitalizzazione diverse. Tra una capitalizzazione e l’altra gli interessi maturano sul saldo e vengono aggiunti al capitale alla fine del periodo.

Capitale versato, rendimento e valore finale

• Capitale versato: la somma di capitale iniziale e versamenti. È denaro tuo, non un guadagno.
• Interessi o rendimento maturato: la differenza tra valore finale e capitale versato. È la parte prodotta dalla crescita.
• Valore finale: capitale versato più interessi, al lordo di tasse e costi.

Più è lunga la durata, più pesa la crescita rispetto ai versamenti: nei primi anni il valore dipende quasi solo da quanto versi, negli ultimi anni gli interessi composti diventano la componente principale.

Come funziona un PAC

Un piano di accumulo del capitale (PAC) consiste nell’investire una cifra fissa a intervalli regolari, per esempio ogni mese, invece di una somma unica. Si usa spesso con fondi o ETF. Investendo sempre lo stesso importo si comprano più quote quando i prezzi scendono e meno quando salgono.

Nella realtà il risultato di un PAC dipende da elementi che il calcolatore non può prevedere:

• i rendimenti non sono costanti: ci sono anni positivi e anni negativi, e il valore può scendere sotto quanto versato;
• costi di gestione e commissioni riducono la crescita ogni anno;
• le tasse sui rendimenti finanziari riducono il guadagno netto;
• l’inflazione riduce il potere d’acquisto del valore finale.

Prima di investire valuta la tua situazione e, se serve, chiedi a un consulente abilitato. Per capire quanto puoi mettere da parte ogni mese parti dal tuo stipendio: il calcolatore dello stipendio netto e la guida alla RAL ti aiutano a stimarlo.